(호재/악재)모바일 D램, Made in Korea 독주

▷ 호재/악재
▶호재 포인트
모바일 D램 시장 여전히 Made in Korea 독주
- 전세계에서 판매 모바일D램의 70% 한국산
- 삼성전자(005930) 49.7%, SK하이닉스 23% → 72.7%
- 메모리반도체 사업 호황기, 최대 실적 예상

▶악재 포인트
양적완화 우려에 외국인 자금 이탈, 트리플 약세 심화
-11일 연속 외국인 순매도 누적금액 5조1528억원
- MSCI 신흥국지수, 한국비중 14.4%

▶투자 전략
변동성 확대 국면
벨류에이션 접근법 어려움
기술적 반등 시 비중 축소, 현금확대 전략

▶관심 섹터
환율 수혜 예상 섹터: IT, 자동차
KH바텍(060720): 2분기 예상 영업이익 상향, 매출처 다변화
AP시스템(054620): 전방산업 성장에 따른 수혜 예상
화신(010690): 현대차 그룹내 점유율 1위(55%수준)