[뉴스토마토 김소연기자] 대우증권은 3일
LG상사(001120)에 대해 자원개발 수익 분배 구조가 변경돼 영업이익이 하락할 것이라며 투자의견은 '매수'에서 '단기매수(Trading Buy)'로 하향하고 목표주가는 기존 5만5000원에서 6만5000원으로 상향했다.
대우증권은 LG상사가 2분기 한국채택 국제회계기준(K-IFRS) 연결기준 매출액은 3조5000억원으로 전년동기대비 6.2% 하락하고 영업이익 523억원, 순이익 780억원으로 같은 기간 각각 12%, 65.1% 떨어졌다고 밝혔다.
김민아 대우증권 연구원은 "매출 비중 40%에 달하는 전자부품 물량 감소로 매출액이 하락했다"며 "영업이익 감소는 영업손실을 기록한 자회사 실적이 반영되고 오만 광구에서 투자비를 회수함에 따라 수익 분배구조가 변경됐기 때문"이라고 밝혔다.
김 연구원은 "LG상사의 자원개발 이익에 대한 전망은 긍정적이지만 최근 주가 강세는 이에 대한 기대감을 다 반영한 것으로 판단한다"며 "제품 가격 변동성 증가로 무역 부문 수익성 악화가 우려됨에 따라 투자의견을 하향한다"고 밝혔다.
다만 목표주가는 2분기 실적 발표 이후 목표주가 산정 기준을 2012년으로 변경함에 따라 상향했다고 덧붙였다.
뉴스토마토 김소연 기자 nicksy@etomato.com
- Copyrights ⓒ 뉴스토마토 (www.newstomato.com) 무단 전재 및 재배포 금지 -
이 기사는 뉴스토마토 보도준칙 및 윤리강령에 따라 김기성 편집국장이 최종 확인·수정했습니다.
ⓒ 맛있는 뉴스토마토, 무단 전재 - 재배포 금지