[뉴스토마토 신항섭 기자] IBK투자증권은 5일
DGB금융지주(139130)에 대해 이익모멘텀 확보와 증권사 인수의 기대 요인이 있다고 분석했다. 투자의견은 '매수'로 유지를, 목표주가는 1만6500원으로 상향했다.
김은갑 IBK투자증권 연구원은 5일 "DGB금융의 4분기 연결순이익은 306억원으로 시장 컨센서스를 27% 하회했으나, 명예퇴직비용이 245억원으로 작년 같은 기간 보다 2배 가량 증가했다"면서 "약 70억원의 일회성 영업외손실이 발생한 영향을 감안할 때 전망치를 소폭 상회한 수준"이라고 평가했다.
이어 김 연구원은 "4분기 순이익마진(NIM)은 2.24%로 분기보다 5bp 상승했다"면서 "2018년 상반기에도 상승세가 이어질 전망이며, 올해 전체 연결순이익은 2017년 대비 14.2% 증가할 것으로 전망된다"고 내다봤다.
아울러 김 연구원은 "실적모멘텀 외 최근 증권사 인수도 기대 요인 중 하나이다. 대주주 적격성 심사와 승인이 아직 진행되지 않은 상태이나 인수가 무산될 가능성이 낮다"며 "인수결정을 발표할 당시와 달리 증권업황이 개선돼 인수 후 수익성 개선에 대한 기대감이 높다"고 분석했다.
신항섭 기자 kalthe@etomato.com